Volumes horaires
- CM 36.0
- Projet -
- TD 10.0
- Stage -
- TP 14.0
Crédits ECTS
Crédits ECTS 5.0
Objectif(s)
Ce module vise à présenter aux étudiants les principales caractéristiques des marchés internationaux de l'énergie, le mécanisme d'échange d'énergie et la caractérisation du cadre concurrentiel avec les nouveaux acteurs industriels.
Marchés financiers de l’énergie (O.Ionescu)
Investissement énergétique en contexte incertain (O.Ionescu)
Responsable(s)
Oana IONESCU RIFFAUD
Contenu(s)
Il portera notamment sur :
• Marchés financiers de l’énergie (O.Ionescu)
Cette unité de cours vise à permettre aux étudiants de découvrir le domaine de la finance et d'identifier les défis de ce secteur et les outils mathématiques sous-jacents utilisés pour différents types de transactions liées aux marchés de l'énergie. Les étudiants seront capables de:
• comprendre les concepts et les techniques de tarification des actifs et de gestion de portefeuille.
• identifier de nouveaux acteurs du marché et évaluer leur rôle dans une nouvelle conception du marché
• comparer et construire différentes stratégies de trading d'énergie et de gestion des risques
• pratique par l'illustration numérique (Excel, Matlab)
Investissement énergétique en contexte incertain (O.Ionescu)
Ce cours vise à initier les étudiants aux aspects théoriques de l'optimisation dynamique et examine les apports de la théorie des options réelles sur le processus décisionnel. Les applications porteront sur des problèmes d'économie d'énergie et d'environnement.
• rappeler l'approche classique de la valeur actuelle nette
• modéliser un processus décisionnel lié aux investissements énergétiques en situation d'incertitude
• contraster différentes stratégies d'investissement afin de choisir la stratégie optimale
• déterminer le moment optimal pour investir et la valeur de l'option
• pratique par l'illustration numérique (Excel, Matlab)
Objectifs d'apprentissage:
identifier de nouveaux acteurs du marché et évaluer leur rôle dans une nouvelle conception de marché
Economie de l’énergie (semestre 3)
Contrôle des connaissances
Session normale/First session
Evaluation non rattrapable (EN) / EN assessment : exposés, rapports, participation orale/ expos, reports, oral participation
Evaluation rattrapable (ER) / ER assessment : épreuve écrite de 2h/ written examination 2h
Session de rattrapage/ 2nd Session
La note obtenue remplace la note de ER / Another written exam will replace the first one (ER)
Le EN n'est pas rattrapable / No retake for EN
EN 20% + ER 80%
L'examen existe uniquement en anglais 
Calendrier
Le cours est programmé dans ces filières :
- Cursus ingénieur - MASTER 2 ENTECH - Semestre 9 (ce cours est donné uniquement en anglais
) - Cursus ingénieur - Ingénieur SEM - Semestre 9 (ce cours est donné uniquement en anglais )
- Cursus ingénieur - Master inter SGB - Semestre 9 (ce cours est donné uniquement en anglais )
Informations complémentaires
Code de l'enseignement : 5EUS5IME
Langue(s) d'enseignement :
Vous pouvez retrouver ce cours dans la liste de tous les cours.
Bibliographie
REFERENCES BIBLIOGRAPHIQUES
Kirschen, Daniel Sadi; Strbac, Goran. Fundamentals of power system economics. Chichester [etc.]: John Wiley & Sons, cop. 2004. ISBN 0470845724.
Hull, J., "Options, futures et autres actifs dérivés", 5ième édition, Pearson Education
Hansen, JP, Percebois, J, Energie : Economie et politiques 3ème ed, Mai 2019
Inkpen, A., Moffett, M.H, The Global Oil & Gas Industry: Management, Strategy and Finance, 2011
Kholb R.W, Overdhal J.A, "Understanding Futures Markets", 6th Edition, Blackwell publishing BUSCHNELL
Min Liu and Felix F. Wu, « Managing Price Risk in a Multimarket Environment », IEEE Transactions on Power Systems, Vol. 21, n°. 4, November 2006